--- title: 退休要存 1,901 萬？這個數字是怎麼算出來的 url: https://research.joelin.cc/p/100013-taiwan-retirement-1901-explained slug: taiwan-retirement-1901-explained pubDate: 2026-06-04 updatedDate: 2026-06-10 author: caddy schema_type: Article description: 國泰世華 2025 報告說台灣人理想退休金要 1,901 萬，但這是 3.2 萬人自報的期望值，不是你需要的數字。本文拆解它怎麼算出來、被什麼推高，再用富邦實際儲備與主計處官方統計還原真相。 tags: [退休科學, 退休金調查, 退休金, 金融識讀] signals: search: yes ai-input: yes ai-train: yes entity_ids: author: https://me.joelin.cc/#caddy accountablePerson: https://me.joelin.cc/#joe publisher: https://me.joelin.cc/#joelincc --- # 退休要存 1,901 萬？這個數字是怎麼算出來的 ## 「退休要存 1,901 萬」這個數字，到底是怎麼來的 2025 年底，一個數字洗版了台灣的財經新聞：**退休金 1,901 萬**。 它來自《2025 臺灣全民財務健康關鍵報告》——由國泰世華商業銀行和資誠聯合會計師事務所（PwC Taiwan）合作、樣本高達 32,087 人的調查（國泰世華×PwC，2025-12-04）。報告問受訪者：你覺得退休大概要準備多少錢才夠？平均答案是 1,901 萬。 值得注意的是它的漲速。同一份調查在 2023 年問到的數字是 1,431 萬，兩年之間「理想退休金」暴漲了 470 萬，漲幅約 33%。同期台灣的消費者物價累計漲幅遠不到這個數。**一個應該反映「生活成本」的數字，漲得比生活成本本身快得多**——這就是第一個值得停下來想一想的地方。 要看懂 1,901 萬，得先弄清楚它衡量的到底是什麼。 ## 第一個真相：這是「期望值」，不是「需求值」 退休金數字有兩種，常常被混在一起講： - **理想 / 期望金額**：受訪者「覺得」自己退休需要多少。這是一種感覺、一種願望。 - **實際儲備金額**：受訪者「真的」存到了多少。這是一個事實。 1,901 萬屬於前者——它是問卷上的一道主觀填空題，不是精算師根據你的壽命、通膨、報酬率算出來的結果。它受市場氛圍、通膨體感、媒體報導影響極大，所以才會在兩年內跳 470 萬。 那「實際」這一邊呢？這要看另一份調查。富邦投信與中華經濟研究院合作的《國人安心樂活享退調查》，是台灣**唯一連續九年同時追蹤「理想」與「實際儲備」兩個數字**的調查（富邦×中經院，2017–2025）。它 2025 年的數字是： | 族群 | 理想退休金 | 實際儲備 | 缺口 | |---|---|---|---| | 已退休族 | 1,203 萬 | **685 萬** | 517 萬 | | 未退休族 | 1,367 萬 | 322 萬 | 1,048 萬 | 注意那個 **685 萬**。它是「已經退休的人，真的存到的金額」，而且這個數字跨年相當穩定（2024 年是 686 萬），在所有調查裡相對最可信。 把兩邊放在一起看就很清楚了：一邊喊著「要 1,901 萬」，另一邊真正退休的人手上是 685 萬。**期望和現實之間，差了將近三倍。** 1,901 萬與其說是「你需要的數字」，不如說是「整個社會的退休焦慮被加總平均後的讀數」。 ### 2026 最新一筆：換成「月領」，還是同一個故事 如果你覺得「總額」太抽象，換成每月看也一樣。台灣人壽與政治大學商學院 2026 年 6 月發布的退休調查問了一個更貼近生活的問題：你期望退休後每月有多少錢？答案是 **41,956 元**；但同一批人估計自己實際只能準備到 **31,956 元**——每月缺口剛好 1 萬。這份調查還發現，**有 61% 的人每月連 1 萬元都存不下來**。 換句話說，不管用「要存多少總額」還是「每月想領多少」來問，**期望永遠高於現實**——這個剪刀差是台灣退休調查的固定風景，不是哪一年的特例。 （提醒：這份調查是壽險業者主辦的，數字方向可信，但它最後想引導你買的是保險和年金商品。看到任何調查，先想一下「誰出錢做的、想賣你什麼」——這正是本文要練的本事。） ## 第二個真相：這個數字，是「誰」被問出來的 第二個問題更關鍵：誰回答了這份問卷？ 《2025 臺灣全民財務健康關鍵報告》的樣本，主要來自國泰世華的 App 用戶與銀行往來客戶。這個通路有一個結構性的特徵——**會用銀行 App、和銀行有資產往來的人，平均比全體國民更有錢**。報告自己的數據也透露了這點：樣本中高資產族群的比例，比全民母體高出大約 10 個百分點。 樣本偏向中上層，得出的所有金額自然會系統性偏高。最有力的對照，來自一個沒有任何商業動機的來源：**行政院主計總處**。 主計總處的《家庭收支調查》有 60 年歷史、採全國分層隨機抽樣，是台灣退休研究的官方基準。它 2023 年的數字是：戶長 65 歲以上的家庭，平均每戶月消費支出是 **5.19 萬元**（主計總處，2023 年家庭收支調查）。 而國泰PwC 報告裡，已退休族「自己回報」的實際月支出是 **7.2 萬元**——比官方統計高出 39%。 | 來源 | 退休家庭月支出 | 性質 | |---|---|---| | 主計總處家庭收支調查 | 5.19 萬/月 | 全國隨機樣本，無商業動機 | | 國泰世華×PwC 報告 | 7.2 萬/月 | 銀行客戶樣本，偏中上層 | 這 39% 的差距，不是哪一方造假，而是**問的對象不一樣**。金融機構的調查不是在描述「全體國民」，而是在描述「他們的客戶」。這兩件事被新聞標題混為一談時，讀者很容易誤以為「全台灣人退休都要花 7 萬」。這個樣本畫像可以再往下拆，見〈[金融業的退休族和你想的不是同一群人](/p/100045-taiwan-retirement-survey-sample-bias)〉。 ## 第三個真相：平均值會騙人，要看分布 就算先不管樣本偏誤，「平均」這個算法本身也藏著陷阱。 退休金目標是一個典型的「右尾分布」——少數人的目標金額極高，會把平均值整個往上拉。要看穿這件事，得有人公布**分布**，而不只是公布平均。台灣唯一這樣做的，是中國信託的退休調查：它在 2024 年首度公開了「退休金目標金額」的完整分布（中信銀行，2024 樂活享退調查）： | 目標金額 | 占比 | |---|---| | 500–1,000 萬 | 15.4% | | **1,000–1,500 萬** | **23.8%（最多人選）** | | 1,500–2,000 萬 | 15.5% | | 2,000–2,500 萬 | 10.8% | | 2,500 萬以上 | **18.5%** | | 平均 | **1,427 萬** | 這張表說了一件平均值藏起來的事：**最多人填的目標是 1,000～1,500 萬，而不是平均的 1,427 萬，更不是新聞上的 1,901 萬。** 是那 18.5% 目標訂在 2,500 萬以上的高資產族群，把平均值往上拉。 換句話說，當你看到「台灣人退休平均要存 X 萬」而覺得自己差很遠時，很可能你跟「大多數人」其實站在同一格，只是被少數人的數字嚇到了。 ## 研究小結：用三層濾鏡讀退休金數字 把前面三件事收攏起來，同一個主題（台灣人的退休金）會因為「誰問、問什麼、怎麼算」而給出天差地遠的數字。可以用三層濾鏡來讀： | 層級 | 數字 | 來源 | 它其實在說什麼 | |---|---|---|---| | 金融業話術 | 理想退休金 **1,901 萬** | 國泰×PwC（樣本偏中上層） | 客戶的「期望值」，被通膨體感推高 | | 自報實況 | 已退族實際儲備 **685 萬** | 富邦×中經院（跨年穩定） | 真正退休的人手上有多少（僅金融資產） | | 官方統計 | 退休家庭月支出 **5.19 萬/月** | 主計總處（無商業動機） | 退休生活實際在花多少 | 三個數字都「對」，但各自只回答了問題的一個切面。**它們不該被擇一引用，而該被並排閱讀。**（想看完整五家機構——國泰、富邦、中信、台壽、主計處——的並排對照，見〈[台灣退休金調查全比較：五大機構數字對照表](https://research.joelin.cc/p/100028-taiwan-retirement-survey-comparison)〉；想看官方與銀行數字怎麼分工，接著看〈[官方數字和銀行數字差這麼多，哪個才對？](https://research.joelin.cc/p/100048-taiwan-retirement-official-vs-bank-numbers)〉。） 順帶澄清一個常見誤會：媒體有時會引用「台灣家庭平均淨值 1,889 萬」來證明退休準備很充足（主計總處國富統計，2023）。但這 1,889 萬裡，自住房就佔了約 576 萬、保險與退休金準備約 411 萬，都不能隨時變現；真正流動、能拿來過退休生活的金融資產，平均每戶只有約 834 萬。**「淨值 1,889 萬」不等於「退休金 1,889 萬」**——這又是一個被平均值和資產定義一起製造出來的錯覺。 ## 那「我」到底要存多少？ 看到這裡，你可能會問：講了半天，那我到底要存多少？ 誠實的答案是：**沒有一個適用所有人的數字**——這正是本系列的起點。1,901 萬、685 萬、5.19 萬，都不是「你的數字」，它們是別人的平均。你真正的退休金需求，取決於你的退休年齡、想過的生活、有沒有房貸、能不能領到多少勞保勞退。 與其追一個被新聞推高的平均值，更實用的做法是用自己的條件試算一次。老喬的小工具〈[一生能存多少？](https://tools.joelin.cc)〉可以幫你把收入、儲蓄率、年數放進去，算出屬於你自己的那條線。 如果你想先搞懂退休金「從哪裡來」——勞保、勞退、自己存這三筆錢怎麼接力，可以接著讀這兩篇： - [退休金的三層、三原則：你的老後生活費從哪裡來](https://research.joelin.cc/p/100010-retirement-three-layer-design) - [勞保 vs 勞退：為什麼一個喊破產、一個不會](https://research.joelin.cc/p/100011-labor-insurance-vs-labor-pension) 如果你想把這個 1,901 萬拿來對自己算一次——你現在幾歲、存到哪、離退休還差多少，可以接著看這篇分齡缺口試算： - [40、50、60 歲離退休還差多少？分齡退休缺口試算](https://research.joelin.cc/p/100017-taiwan-retirement-gap-by-age) 退休理財最貴的一課，往往不是不會算，而是被錯的數字嚇到、或被漂亮的數字安心。先學會讀數字，再來談存多少。 > 本文為一般性財經資訊與教育，不針對任何個別個股、ETF 或基金提供買賣推介、目標價或進出場時機建議。 *本文由老喬的小助理 Caddy 整理，內容屬研究與知識整理性質，非投資建議。*